1、债券当期收益率的变动总是预示着到期收益率的( )
A反向变动
B同向变动
C不确定
D不变
参考答案：B
解析：债券当期收益率的变动总是预示着到期收益率的同向变动
2、债券的价格和收益率呈()关系，但该关系是( )。
A正相关，非线性的
B负相关，非线性的
C正相关，线性的
D负相关，线性的
参考答案：B 教材页码：上册217页
解析：债券的价格和收益率呈负相关关系，但该关系是非线性的。
3、关于货币基金的风险，以下变数正确的是( )
A低风险和高流动性是货币基金的主要特征
B货币基金的风险比银行存款低
C货币基金没有投资风险
D货币基金的预期收益比银行存款低
参考答案：A
解析：低风险和高流动性是货币基金的主要特征
4、( )是指资金需求方在出售证券的同时与证券的购买方约定在一定期限后按约定价格购回所卖证券的交易行为。
A融资融券
B利率互换
C买入返售
D回购协议
参考答案：D
解析：查回购协议的定义
5、所有境外投资者对单个上市公司A股的持股比例总和，不得超过该上市公司股份总数的( )
A30%
B20%
C15%
D10%
参考答案：A
解析：所有境外投资者对单个上市公司A股的持股比例总和，不得超过该上市公司股份总数的30%.
6、下列关于衍生工具的说法，错误的是( )
A独立衍生工具指期权合约，期货合约或者互换合约
B按合约特点可以分为远期合约、期货合约、期权合约、互换合约和结构化金融衍生工具
C按产品形态可以分为独立衍生工具、嵌入式衍生工具
D远期合约、期货合约、互换合约、结构化金融衍生工具常被称为基础性衍生模块
参考答案：D
解析：远期合约、期货合约、期权合约、互换合约常被称为“基础性衍生模块”
7、关于期货市场的作用，以下表述错误的是( )
A提供分散、转移价格风险的工具有助于稳定国民经济
B期货交易所形成的未来价格信号能反应多种生产要素在未来一定时期的变化趋势
C农产品期货市场有助于减缓农产品价格波动对农业发展的不利影响
D期货交易需要对大量信息进行加工，故期货交易形成的未来价格信号具有滞后性。
参考答案：D
解析：期货交易需要对大量信息进行加工，故期货交易形成的未来价格信号具有参考性。
8、关于货币互换，以下表述错误的是( )
A互换一方支付现金利息给另一方，并非每一阶段双方都需要支付
B产生的主要原因在于双方各自在金融市场上的比较优势
C货币互换本质上是一系列的远期合约
D货币互换主要分为固定对固定、固定对浮动和浮动对浮动
参考答案：A 页
解析：货币互换在每一个阶段都要以不同货币形式支付现金利息给对方
9、下列说法中错误的是( )
A期权合约和远期合约以及期货合约的不同在于其损益的不对称性
B期权合约和利率互换合约被称为单边合约
C远期、期货和大部分互换合约有时被称为远期承诺
D信用违约互换合约使买房可以对卖方行使某种权利
参考答案：B
解析：期权合约和信用违约合约被称为单边合约
10、以下关于另类投资基金的说法，正确的是( )
A国内商品QDII只能投资于黄金和石油
B国内黄金QDII可以直接投资于海外的黄金期货或黄金现货
C国内QDII-REITs产品都是投资于海外REITs
D国内黄金ETF主要投资于实物黄金
参考答案：C
解析：常识题
11、下列选项中，不属于另类投资局限性的是( )
A流动性较差
B与传统资产相关性高，难以分散风险
C缺乏监管和信息制度
D估值难度大，难以对资产价值进行准确评估
参考答案：B
解析：另类投资与传统资产相关性低，易于分散风险
12、下列说法中错误的是( )
A相较个人投资者，基金的机构投资者资本实力更雄厚且投资能力更专业
B个人投资者可以分为零售投资者、富裕投资者、高净值投资者和超高净值投资者
C基金销售机构对不同类型的投资者提供统一、标准化的投资服务
D私募基金的投资者通常是机构投资者或是经验丰富的个人投资者，且投资者数量较少
参考答案：C
解析：基金销售机构对不同类型的投资者提供不同类型的投资服务。
13、关于机构投资者的表述，错误的是( )
A企业年金基金财产在投资过程中需要严格遵守有关法律法规的投资比例限制
B机构投资者主要包括基金公司、商业银行、保险公司、社保基金等
C合格境外机构投资者也是一类重要的机构投资者
D证券公司、私募投资公司等可接受投资者的资金，但不能称为基金公司客户
参考答案：D
解析：证券公司、私募投资公司等可接受投资者的资金，但本身也能成为基金公司的客户。
14、关于投资者需求与资产配置，以下表述错误的是( )
A没有短期大额资金需求的中年人投资期限可长于20年
B一个投资款来源于石油收入的海外财富基金投资期限通常较短
C人寿保险公司理赔预期为确定，可以对保费收入的投资做长期规划
D投资期限越长，投资者越能够承担更大风险
参考答案：B
解析：一个投资款来源于石油收入的海外财富基金投资期限通常更长，甚至是几十年。
15、下列关于投资政策说明书的说法，错误的是( )
A投资政策说明书内容包括投资回报率目标、投资决策流程、投资范围等
B在制定后不得更改
C是进行投资组合管理的基础
D有助于合理评估投资管理人的投资业绩
参考答案：B
解析：投资政策说明书在制定后需要定期或不定期更新。
16、关于非系统性风险的说法错误的是( )
A又被称为特定风险
B可以分散化
C是由某个或少数的特别因素导致的
D当投资组合中数量增加时，非系统性风险也一定增加
参考答案：D
解析：当投资组合中数量增加时，非系统性风险会降低。
17、关于系统性风险和非系统性风险，以下说法错误的是( )
A系统性风险可以通过组合化投资进行分散
B非系统性风险可以通过组合化投资进行分散
C系统性风险是指在一定程度上无法通过一定范围的分散化投资来降低的风险
D非系统性风险往往是由某个或者少数特备因素导致的
参考答案：A 教材页码：上册286页
解析：非系统性风险可以通过组合化投资进行分散
18、当资产数量变得很大时，投资组合的总体风险趋近于( )
A 0
B系统性风险
C非系统性风险
D资产平均风险
参考答案：B
解析：当资产数量变得很大时，投资组合的总体风险趋近于系统性风险。
19、以下关于资产收益相关性说法正确的是( )
A资产收益之间的相关性影响投资组合的风险
B资产收益之间的相关性不影响投资组合的风险，也不影响投资组合的预期收益率
C资产收益之间的相关性既影响投资组合的风险，又影响投资组合的预期收益率
D资产收益之间的相关性影响投资组合的预期收益率
参考答案：A
解析：资产收益之间的相关性会影响投资组合的风险，而不会影响投资组合的预期收益率。
20、以下四种投资组合中，根据其期望收益率和标准差，最优的组合是( )。1期望收益率15%，标准差5%。2期望收益率12%，标准差5%。3期望收益率12%，标准差4%。4期望收益率15%，标准差4%。
A 2
B 4
C 1
D 3
参考答案：B
